Ang market equilibrium ay ang punto kung saan ang quantity demanded ng mga mamimili ay kapantay ng quantity supplied ng mga prodyuser sa isang partikular na presyo. Ibig sabihin, ito ang lebel ng presyo kung saan walang labis at walang kulang sa produkto o serbisyo—perfectong tugma ang gusto ng mamimili at kayang ibenta ng tindero.Sa isang palengke sa Cagayan de Oro, kapag ang presyo ng itlog ay ₱6 bawat piraso at ang dami ng gustong bumili at ang dami ng itlog na available ay magkatugma, nasa market equilibrium ang presyo. Pero kapag tumaas ang presyo sa ₱9 at kakaunti na lang ang bumibili, nagkakaroon ng surplus; kapag ₱4 naman at maraming gustong bumili pero kaunti lang ang supply, may shortage.
Ang market equilibrium ay isang kalagayan sa pamilihan kung saan ang quantity demanded (dami ng demand) ay katumbas ng quantity supplied (dami ng suplay) sa isang partikular na presyo. Sa madaling salita, ito ang “balanse” sa pagitan ng demand at suplay sa isang ekonomiya.Ibig sabihin,Walang labis na suplay (surplus) o kakulangan (shortage) ng produkto.Ang presyo ng produkto ay stable o hindi gumagalaw pataas o pababa.Parehong nasisiyahan ang mga mamimili at ang mga nagbebenta.Halimbawa,Kung ang isang kilo ng bigas ay nagkakahalaga ng ₱40, at sa presyong ito ay handang bumili ang mga tao ng 1,000 kilo at handa ring magbenta ang mga supplier ng 1,000 kilo — equilibrium na ito.